存在于卖方、供应商或出口商与保理商之间,保理是一种契约关系。通过保理约定,购销合同所产生的应收款项被买卖双方转让给保理公司,由保理公司提供上下游的融资。

现实生活的操作中,保理业务和模式种类繁多. 保理商如果能为卖方企业提供的上述所有服务,称之为全保理;如果保理商仅提供上述服务的一种或几种,则称为部分保理。

按保理公司提供服务有无融资成分划分,保理业务可以分为融资保理和到期保理;根据保理公司是否对融资方进行追索或愿意承担坏账损失,保理业务可以分为有追索权保理和无追索权保理;根据实际发生业务的买方是国内客户还是国外客户,可将保理业务划分为国内保理和国际保理;最后,按卖方企业是否告知下游进行保理融资,可以划分为公开型保理(即明保理)和隐蔽型保理(暗保理)。

发票贴现业务也是保理业务的一种,且其在发达国家十分流行。在这种业务下,卖方企业通过向保理商出售销售发票而得到融资,并不享受其他服务,也不必通知买方企业,保理公司对该应收账款有完全的追索权,因此,这种业务是一种有追索权的暗保理。

保理和传统银行产品具有不同的方面,保理并不是银行产品,一般来说,保理业务由专门的保理公司或银行中相对独立的部门为卖方企业提供服务和进行操作。因此,在保理业务中,卖方企业银行贷款跟传统银行贷款并不相同。

保理在中小企业融资方面发挥了重要的作用,所以应该正视保理的作用。在保理审查方面,保理不仅仅关注一家企业的情况,更应该关注企业所处行业的上下游关系;不应仅仅关注一家企业的一家企业的资信情况,还应着重关注上游供应商和下游客户的资信情况;最为重要的是,保理公司应该着重关注上下游真实的经济贸易关系。

在中国保理市场发展,主要是以大量中小企业的应收账款为基础的融资需求。相对欧洲市场来说,中国保理业务发展相对于来说较为缓慢。