运费保理是无车承运人背景下推出的物流运输行业运费垫资业务,当前主要针对货物公路运输方面。具体来说,运费保理业务是指当物流公司的上游账期较长或者出现资金周转难题时,资方可以分别与上游货主和物流公司签订背靠背运输合同的方式进行居间垫资,从而将物流公司承担的应收账款转让给资方,而资方则提前支付运费给物流公司。

由于电商的兴起,当前物流行业处于快速发展阶段,但是产业集中程度却依然很低,行业内的中小企业难以获得银行贷款。且物流公司的主要资产为以融资租赁、分期付款等方式购入的运输车辆,物流公司尚未获得车辆的所有权,造成质(抵)押担保融资受限。与此同时,行业本身的应收账款又呈现出账期长且资金量大的特征,据统计,物流公司在对下游的成本结算汇总,50%-70%都需要提前支付,如加油费、高速通行费等。而与上游的货主却有着两到三个月的账期,因此占用了大量的资金。

因此在物流产业链上,物流企业普遍存在资金周转困难的现象。而针对物流行业的主体司机,保理商也设计了司机运费保理业务,其具体操作如下:

司机在发车前向保理商平台申请一笔用于垫付物流成本的借款,以上借款由物流公司担保以后,保理商引入资方,或直接由保理商向司机发放一比短期个人贷款,并且代付到司机指定的账户上,物流企业在账期结束与司机实际结算运费的时候,从应付的运费中代资金方扣除应还的个人贷款本金和利息,直接代付到资金方指定的还款账号,剩余部分再支付给司机。司机按照物流企业安排的运输任务,完成实际运输,且与物流企业完成运单确认后,司机已经完成运输但尚未到结算账期的运费(尾款),成为司机的应收账款和物流企业的应付账款。司机也可以在此时向资金方申请一笔借款用于预支尾款,以上借款由物流企业担保后,资金方向司机发放一笔短期个人贷款,并代付到司机指定的账户;物流企业在账期结束与司机实际结算运费的时候,从应付的运费中代资金方扣除应还的个人贷款本金和利息,直接代付到资金方指定的还款账号,剩余部分再支付给司机。

以上司机运费保理业务的主要特点为:借款人是司机,因此对司机往往需要设置准入标准,这个标准则根据资方要求不同而不同。其次,物流企业为担保人,因此运费保理业务实际是由企业担保的个人信用贷款,所以整个业务的风控核心就是物流企业的担保能力。另外,由于物流活动中,业务相对繁杂,单据种类较多,因此需要有完整的业务数据、轨迹数据和财务对账数据以及结算资金数据等,才能保证业务的正常开展。

通过运费保理,物流行业中出现的融资成本高、融资风险大、融资增信手段少等问题都能够得到有效的解决。此外,保理商通过开展运费保理业务,还能够在平台上将司机、物流公司、货主、资方四者连接起来,促进信息流、资金流、物流相互贯通,提高物流行业的整体效率。